Золото, как показала практика, является одним из самых надежных способов инвестирования, который в долгосрочной перспективе может принести немалую прибыль. Любой опытный инвестор скажет, что обязательно нужно иметь золото в портфеле. Но существуют разные варианты инвестирования. Свои особенности, плюсы и минусы есть у ПИФов, то есть паевых инвестиционных фондов.
ПИФы
Необходимо сразу разобраться, о чем идет речь. ПИФ – это:
- П – паевой (состоит из паев, то есть частей).
- И – инвестиционный (предназначен для инвестирования в разные активы).
- Ф – фонд («общак» денег всех пайщиков).
В данном случае инвестор не покупает золото в физическом виде. Он приобретает долю (паи) в некоем фонде, с которым работает УК – Управляющая компания, которой выступает крупная финансовая организация с соответствующими лицензиями. Например:
- АТОН – Золотодобытчики;
- Тинькофф Золото;
- ВТБ – Фонд Золото;
- БКС – БКС Драгоценные металлы;
- Газпромбанк – Золото;
- РСХБ – Фонд Золото.
Проще говоря, УК все деньги инвесторов вкладывает в разные активы. В данном случае в золото, другие металлы, бумаги золотодобывающих компаний. УК сама решает, когда и сколько покупать актива. Это задача Управляющего – максимально эффективно вложить деньги фонда, чтобы получить прибыль.
Пайщики, имея долю ПИФа, смогут получить прибыль, если их паи подорожают. Металл растет в цене – растет фонд. Растет фонд – увеличивается стоимость паев. Значит, можно будет продать их потом дороже и получить прибыль.
УК напрямую заинтересована в том, чтобы эффективно вложить деньги в дело, ведь именно от этого зависит и ее прибыль. Чем дороже паи, тем больше УК получила дохода за счет комиссии. Да, пайщики не просто так получают возможность иметь пассивный доход. Они платят в пользу УК определенный процент в качестве вознаграждения.
Плюсы инвестирования в ПИФы
- Возможность диверсификации. Некоторые ПИФы состоят не только из золота, но и других металлов, например, фонд “БКС Драгоценные металлы”. То есть общий фонд делится на части, чтобы приобрести сразу ряд активов в разных пропорциях: золото, серебро, платину, палладий. Это априори диверсификация, которая снижает риски. Стоит отметить, что клиенты БКС, оставляющие отзывы о брокере БКС и его продуктах, положительно отзываются о результатах инвестирования в данный фонд. так как он показал хорошую устойчивость и стабильный рост, несмотря ни на какие события, происходящие на рынке в последнее время. Это не удивительно, учитывая возраст компании и все шансы для нее, собрать лучшую команду экспертов-управляющих под свои продукты. Брокер это возможность реализовал, за счет чего неоднократно номинировался на различные премии фондового рынка, а также регулярно залетает в топы рейтингов затрагивающих аналитику, инвестиционные идеи и доходность идей.
- Налог меньше. Стоит понять, что налог с физического золота высчитывается из всей полученной суммы после продажи металла. В случае с ПИФами речь идет о долях, а не металле. Поэтому платить нужно налог из чистой прибыли.
- Отмена НДФЛ. Уплатить налог придется только в том случае, если прибыль составила больше 3 миллионов рублей и паи были в собственности менее 3 лет.
Минусы инвестирования в ПИФы
- Нет металла в физическом виде. Это не прямое инвестирование в драгметалл. Не приобретается золото в физическом виде, например, слиток. Покупаются только паи общего фонда.
- Прибыль не гарантируется. Во-первых, не гарантируется рост стоимости любого металла. Да, золото обычно растет в цене, но никто не застрахован и от временного падения. Во-вторых, иногда изменение цены ПИФа не напрямую зависит от стоимости металла. Например, когда в структуре фонда не только золото. Может оказаться, так что золото выросло в цене, а паи нет, так как подешевели другие металлы из портфеля.
- Нужно платить за работу УК. За возможность получения пассивной прибыли нужно платить. Управляющая компания будет брать за свою работу несколько процентов от стоимости паев.
- Комиссии при покупке и продаже паев. Также будут дополнительные издержки: надбавка при покупке паев, и скидка при продаже. Возможно, еще придется платить депозитарию за хранение.
Вывод
Инвестирование в ПИФы имеет свои плюсы и минусы. Явный недостаток – отсутствие металла на руках у инвестора в физическом виде. При этом данный недостаток является и плюсом, так как избавляет инвестора от проблемы хранения слитка, причем хранение должно быть очень бережным, чтобы в дальнейшем при продаже не возникло проблем.
Самое главное при инвестировании в ПИФы — ответственно подойти к выбору управляющей компании. Учитывая события последних лет, важно выбрать такую компанию, на которой никак не скажутся санкции, как это случилось с многими крупными банками и брокерами РФ, а также, чтобы у компании было достаточно опыта выживания при прошедших кризисах. Такой опыт поможет пережить и нынешний и все возможные последующие.
Профита вам!
